Investavimo strategija

Alternatyvaus investavimo fondo investavimo strategija yra planas, kaip pasiekti konkrečių finansinių tikslų netradicinio turto srityje. Šios alternatyvios investicijos, kurios skiriasi nuo tradicinių akcijų ir obligacijų, apima įvairias strategijas ir turto rūšis. Labai svarbu sukurti aiškiai apibrėžtą investavimo strategiją, nes ji leidžia fondų valdytojams priimti pagrįstus sprendimus, atitinkančius fondo tikslus ir toleruojamą riziką. Toliau pateikiame esminių sudedamųjų dalių suskirstymą, remdamiesi gyvenamosios paskirties nekilnojamojo turto investicinio fondo pavyzdžiu:
Pirma, strategijoje turi būti nurodytas pagrindinis fondo tikslas, nesvarbu, ar tai būtų kapitalo išsaugojimas, nuomos pajamų gavimas, kapitalo didinimas, ar jų derinys. Pavyzdžiui, gyvenamosios paskirties nekilnojamojo turto investicinis fondas gali orientuotis į gyvenamosios paskirties nekilnojamojo turto įsigijimą ir valdymą, kad gautų pajamų iš nuomos, tikėdamasis galimo nekilnojamojo turto vertės augimo. Šis tikslas nustato pagrindinę fondo veiklos kryptį.
Antra, labai svarbu suformuluoti fondo požiūrį į riziką. Skirtingos alternatyvios investicijos yra susijusios su skirtingo lygio rizika, todėl reikia tiksliai apibrėžti fondo rizikos toleranciją. Gyvenamosios paskirties nekilnojamojo turto investicinio fondo atveju tai galėtų būti galimų nekilnojamojo turto rinkų svyravimų pripažinimas ir subalansuotas rizikos lygis, atitinkantis fondo tikslus ir investuotojų lūkesčius.
Trečia, labai svarbu išsamiai aprašyti kapitalo paskirstymą skirtingoms pasirinktos turto klasės investicijų rūšims. Kalbant apie gyvenamosios paskirties nekilnojamojo turto investicinį fondą, tai gali apimti fondo turto dalies skyrimą įvairioms gyvenamosios paskirties nekilnojamojo turto objektams įvairiuose geografiniuose regionuose, taip diversifikuojant portfelį ir sumažinant pažeidžiamumą dėl vietinių rinkos pokyčių.
Galiausiai reikia aiškiai apibrėžti tvirtą investavimo metodą ir pasitraukimo strategiją. Pavyzdžiui, strategija gali apimti kruopščią nekilnojamojo turto atranką, pagrįstą tokiais veiksniais kaip nuomos potencialas ir vietos rinkos dinamika. Pasitraukimo strategija gali apimti planuojamą turto pardavimą po tam tikro laikotarpio, kai bus gaunamos pajamos iš nuomos arba padidės kapitalo vertė. Ši visapusiška investavimo strategija suteikia fondų valdytojams galimybę orientuotis alternatyvių investicijų sudėtingume ir kartu siekti nustatytų fondo tikslų.